一.政策速看

工信部等八部门14日正式印发《关于启动第一批公共领域车辆全面电动化先行区试点的通知》。

预期目标方面，将在公务用车、城市公交车、环卫车、出租车、邮政快递车、城市物流配送车、机场用车、特定场景重型货车等领域推广新能源汽车，推广数量60+万辆；将建设70+万台充电桩，0.78万座换电站。试点内容包括充换电、车网互动、光储充放一体化、虚拟电厂、绿电交易等等。

解读：从首批入围城市来看，类型非常多元，既有北京、深圳、重庆、成都等“塔尖”城市，也有唐山、柳州、鄂尔多斯等普通地级市。本次通知综合考虑各省市经济发展水平、新能源汽车产业基础、推广应用情况等因素，将试点区域分为三类，各区域试点城市车辆推广目标也有所不同。

值得一提的是，在首批入围城市中，南方城市共有7个，北方城市则达到8个。这背后，其实也有着破解北方地区新能源汽车推广难题的考量。从地域看，受动力电池低温适应性、充换电设施不足等因素影响，东北、西北等地区新能源汽车推广应用相对滞后，东北三省和西北五省新能源汽车保有量不到全国总量的5%。

随着此次试点开启，将给我国新能源汽车市场带来新的发展机会，也有望打开一个巨大的增长蓝海。有测算显示，仅新能源汽车推广一项，就有望带来千亿级市场空间，这还不包括上充电桩和换电站的投资增量。对城市而言，当需求侧被激活，也有望为供给侧带来新机遇。

二.环卫车市场机会

1.发展现状：环卫车采购资金压缩，新能源渗透逆势增长

环卫在线网获悉，2020年环卫车的销量达到最高峰，2022年销量创新低。2023M1-9，环卫车合计销量 59643 辆，同比变动-8.87%。其中，新能源环卫车销售 4297 辆，同比变动+23.3%，新能源渗透率 7.20%，同比变动+1.88pct。

通常，环卫车是由地方政府进行统一采购买单，近两年在疫情及经济下滑的影响下，各地政府财政支出紧缩，从而使得环卫车采购量出现大幅下降；但在《“十四五”现代能源体系规划》、新能源车购置税减免等政策利好下，我国新能源环卫车迅速发展，行业渗透率稳步提升，2021-2022年期间更是逆势增长，从3956辆增加至4867辆，保持近千辆的年增长速度。

总体来看，尽管环卫车市场受财政压缩，但新能源赛道仍有较大的市场空间，如何改进三电”系统、智控技术，提升新能源汽车的安全性、可靠性和性能稳定性，是环卫企业应关注的核心重点。

2.环卫车结构分布：柴油驱动为主，新能源洗扫市场广阔

从产品能源结构看，2023M9 环卫车市场（纯电动、燃料电池、混合动力）环卫车销量共计6009辆，其中柴油车销量最高，占比82%，其次是汽油车，占比7%，纯电动占比10%。

从车型吨位看，2023M9 环卫车市场，重型车占据46%的需求市场，轻型车（含微型车）占比29%，中型车占比25%。

从环卫专用车细分车型销量看，2023M1-9环卫车销量排名前五的依次是绿化喷洒车（销量9917辆，占比16.6%）、压缩垃圾车（销量7689辆，占比12.9%）、车厢可卸式垃圾车（销量6948辆，占比11.6 %））、吸污车（销量最高9917辆，占比9.5%）、抑尘车（销量5599辆，占比9.4%）；新能源环卫车销量前五的车型依次是：洗扫车（销量1138辆，占比26.5%）、清洗车（销量902辆，占比21%）、路面养护车（销量497辆，占比11.6%）、自装卸垃圾车（销量345辆，占比8%）压缩垃圾车（销量328辆，占比7.6%）。

2023M9新能源环卫车环卫市场中：洗扫车销量207辆，环比变动+72.5%；压缩式垃圾车销量70辆，环比变动+20.69%；路面养护车销量36辆，环比变动-51.35%。

三.新能源环卫车市场分析

1.市场概况：新能源环卫车渗透率持续高增，盈峰、宇通领跑市场

2023M1-9 环卫新能源销量同增 23%，渗透率同比提升 1.88.pct 至7.20%。2023M1-9，环卫车合计销量59643 辆，同比变动-8.87%。其中，新能源环卫车销售4297 辆，同比变动+23.30%，新能源渗透率7.20%，同比变动+1.88 pct。2023M9新能源环卫车单月销量 615 辆，同比变动+30.02%，环比变动-6.53%，新能源渗透率10.23%，同比变动+2.76.pct 。

新能源环卫车集中度同比下滑，盈峰、宇通市占率维持前列。2023M1-9，环卫车 CR3/CR6 分别为 36.46%/47.51% ，同比变动-2.51pct/-1.94pct。新能源CR3/CR6 分别为63.21%/73.07%，同比变动-3.56pct/-5.40.pct。其中：

盈峰环境：新能源销量同增26.37%，市占率第一。2023M1-9，环卫车销售8979 辆，同比变动-17.22%。新能源环卫车销售1404 辆，同比变动+26.37%。新能源市占率32.67%，较2022 年+3.40.pct，行业第一。

宇通重工：环卫装备市占率第五，新能源市占率第二。2023M1-9，环卫车销售 2030 辆，同比变动-29.51%。新能源环卫车销售 856 辆，同比变动-10.74%。新能源市占率19.92%，较 2022 年-8.84.pct，行业第二。

福龙马：新能源环卫车销量同增110%，市占率第三。2023M1-9，环卫车销售2620 辆，同比变动-8.04%。新能源环卫车销售456 辆，同比变动+110.14%。新能源市占率10.61%，较2022 年+3.44 pct，行业第三。

2.风险概括：新能源渗透率不及预期，多巨头凸显竞争激烈

环卫新能源渗透率不及预期。我国新能源环卫车行业市场渗透率从2016年的1.25%持续提升至2022年的5.94%，但仍与但与80%的政策目标相差较远。从区域来看，2022年北京、上海、四川新能源环卫装备渗透率位居前三，但整体上均低于20%，与试点区域80%的渗透目标差距较大。2022年新能源环卫车市渗率为5.94%，同比变动+2.02pct；今年9月的新能源环卫车市渗透为10.23%，同比变动+2.76pct；若想完成80%的试点目标，同比月增长率至少应为3.08pct，目前环卫新能源车还存在较大的释放空间。

环卫新能源集中度下滑，多巨头竞争态度凸显。2023M1-9，新能源环卫车销售中，市占率前六的分别为盈峰环境、宇通重工、福龙马、徐州徐工、北汽福田、奇瑞商用车。其中，盈峰环境、宇通重工、福龙马三家头部企业CR3高达79.52%，22年CR3为65.22%，前三市场集中度提升14.30%。由此可见，今年M1-9新能源环卫车市场竞争态势凸显，除头部企业外，其他公司的市场份额被大幅削减，除前六企业的市场份额从22.72%减少至2.12%。